同享科技2022年年度董事会经营评述

同享科技2022年年度董事会经营评述内容如下：

(资料图片)

一、业务概要

商业模式：

1、盈利模式

公司主营业务为高性能光伏焊带产品的研发、生产和销售。公司拥有多年光伏产业辅料从业经历，主要为光伏行业大型电池组件厂商提供光伏焊带产品。目前公司核心产品为汇流焊带和互连焊带。公司借助各种渠道与行业内多家公司建立联系，成为合格供应商，并积极参加境内外展会吸引潜在客户，进而取得订单。在综合考虑原材料价格及加工制造成本、损耗率及合理利润率基础上制定产品价格。倚靠自主研发、自主生产作为支撑，公司通过主动营销的方式向客户提供产品从而获取利润及现金流。

2、采购模式

公司物资采购主要为原材料铜材及锡条和生产所需的机器设备，公司采取“按需采购”方式安排采购。一般接到客户订单后开始编制近期的生产计划，生产部根据具体生产计划情况向采购部提交采购申请，由采购部经过询价、比价后，选择合格供应商签订采购合同，并实施采购，采购回厂的原材料经质量部检验合格后，再通知生产部安排加工生产。经过多年发展，公司已拥有较完善的供应商管理体系，与主要供应商之间形成了良好和稳定的合作关系。

3、生产模式

公司主要采取“以销定产”的生产模式。公司每年年初与客户签订合作框架协议，其后根据客户订单需求具体安排生产计划。生产部接到具体订单后首先通知采购部安排采购，随后将采购的铜材进行前期处理后进行高速自动涂锡、裁剪、检验、最后包装成盘或轴交付至客户。

4、销售模式

公司主要采取直销模式，由市场部门负责国内外销售业务。公司下游客户相对较为集中，较容易取得其公开信息，公司通过展会、邮件、电话及直接拜访等方式与客户建立联系。通过与其签订长期框架协议获取销售订单，向其供货。商品交付完成后，公司还相继提供产品售后服务。报告期内，公司客户结构较为稳定。

5、研发模式

公司是从事高性能光伏焊带产品研发、生产和销售的高新技术企业，公司自主进行技术研发及新产品开发工作，具备较强的研发能力。公司根据对客户需求的调研以及业务部门的反馈，进行产品开发和可靠性验证。近几年来，公司围绕提升产品质量、降低生产成本、开发新型产品并对其生产工艺不断进行研发。经过多年累积，截至报告期末，公司拥有知识产权共107项。

专精特新等认定情况

√适用□不适用

二、主要经营情况回顾

(一)经营计划

报告期内，经过全体员工的不懈努力，基本完成2022年年初制定的经营目标：

1、主要经济指标完成情况

报告期内，公司实现营业收入1,247,047,167.45元，同比增长55.37%，主要原因系公司新增客户带来产品出货量增加以及受2022年上半年原材料价格上涨，公司相应调整了产品售价所致；实现净利润50,198,645.55元，同比下降7.00%，主要原因系光伏焊带技术逐步由MBB焊带向SMBB焊带演变，MBB焊带受到技术更新的影响加工费略有下降，而报告期内MBB焊带销售占比仍然较高，由此导致公司整体利润率有所下降；此外由于报告期内公司不断加大对新产品的研发投入力度，且物流、人工费用增长导致成本有所增加，由此导致公司2022年净利润较上年同期有所下降。

报告期末，公司总资产994,870,120.38元，同比增长84.13%，净资产457,167,527.46元，同比增长34.90%，主要原因系一方面随着报告期内公司经营规模的增加，公司加大通过开具带有保证金的银行承兑汇票与部分供应商进行款项结算，由于上述已开具的票据在报告期末尚未到期，导致资产负债总额增加；另一方面公司通过向特定对象发行股票和业务利润积累，增加了所有者权益所致。

报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额为931,935.06元，同比下降97.99%，主要原因系公司销售结算普遍采用承兑汇票方式且账期较长，采购结算大多采用预付款或当月结算，由于销售规模的扩大，结算账期不一致造成的营运资金增加，导致了报告期内经营活动现金流量净额降幅较大。

2、研发情况

公司坚持生产、研发双轮驱动的发展理念。报告期内，公司研发费用42,097,141.17元，同比增长56.44%，主要为应对产品技术更新而进行的常规产品性能改善和提升、根据行业发展方向进行的新产品开发，以及为推动公司战略规划进行的产品开发等。截至报告期末，公司拥有知识产权107项，其中软件著作权3项，发明专利3项，实用新型专利98项，外观专利3项。

3、业务发展情况

公司主要产品为光伏焊带，采用自产自销的经营方式。报告期内公司凭借扎实的核心技术实力和对产品质量的严格控制，通过提供性能高效、稳定的产品，有效保障光伏组件的发电效率和成本管控。通过多种渠道接洽潜在客户，持续拓展市场，不断开发新客户以提升市场份额。

报告期内，为推动战略规划发展，公司设立了全资子公司，主要从事新材料的研发、生产和销售。截至报告期末，已完成子公司在相关部门的注册登记工作。

(二)行业情况

1、光伏焊带行业概述

光伏焊带是光伏组件的关键部件，用于光伏电池封装中的电气连接，其外观尺寸、力学性能、表面结构、电阻率等性能指标是影响光伏发电效率，光伏电池片碎片率以及光伏组件长期可靠性、耐用性（平均25年使用寿命期间）的重要因素。优质、高技术水准的光伏焊带不仅能大幅提高发电效率，而且还能降低光伏电池碎片率，保障光伏组件长期稳定工作，是下游光伏发电企业实现降本增效的重要途经。此外光伏焊带的镀锡工艺水平和铜基材厚度的控制也是影响、体现焊带技术水平的重要因素，如焊带焊接段（即背光面）为保证焊接的牢固性，要求焊接面镀锡层均匀稳定且厚度要高于迎光面的镀锡层厚度，而非焊接段为了降低电阻率，需要降低镀锡层厚度，这对企业的生产工艺技术要求极高。除上述因素外，光伏焊带企业生产工艺技术水平、生产设备的优化改进水平、焊带的质量检验检测控制都将影响到焊带的优劣。

2、光伏焊带市场发展状况

光伏焊带行业是随着全球光伏发电市场的发展而兴起的。我国光伏焊带产业起步于20世纪90年代，起初云南昆明贵金属研究所率先成功研发出光伏焊带并建立生产线。进入21世纪，随着光伏发电产业的繁荣，陆续有企业投资生产光伏焊带，并持续不断扩大产能。2008年由于全球金融危机影响，光伏焊带产业受到严重影响。2009年随着光伏行业的复苏，光伏焊带市场不断有新企业加入，同时行业产能规模急速扩张。2013年后随着光伏行业的回暖和光伏组件产量的增长，作为光伏组件关键部件的光伏焊带行业迎来了快速发展期。

光伏焊带行业处于光伏产业链的中游，其市场发展情况主要取决于光伏行业下游光伏电站的建设情况。光伏发电作为一种清洁可再生能源，在全球各国的发展受到广泛支持。《BP世界能源展望（2019年）》指出到2040年全球能源需求将增长约三分之一，且85%的能源供给增长将来自可再生能源和天然气，可再生能源将成为全球最大的发电用能源。在此背景下，未来全球光伏发电产业将持续稳步发展，其上游光伏焊带产业也将拥有广阔的市场发展前景。

3、光伏技术发展水平和趋势

光伏焊带行业的技术发展水平和趋势同光伏产业的发展水平密切相关。经过多年的发展，我国光伏产业从无到有，已成为全球技术最领先和规模最大的国家，我国光伏焊带技术水平也随之发展。就光伏焊带这个细分领域而言，其技术发展水平不仅同工业自动化水平、行业研究投入情况等紧密相关，还同上下游的技术水平密切相关。目前行业内技术方向主要专注于提升焊带的力学性能和降低焊带的电阻率以及通过优化焊带的表面结构、外观尺寸等来提升光伏焊带对组件降本增效的作用等。未来随着光伏产业平价、低价上网的发展，光伏组件厂商对焊带的产品技术性能、稳定性、低成本等方面的要求越来越严格，光伏焊带将朝着低应力、低电阻、高效率、低成本等方向发展。

4、技术壁垒

光伏焊带的研发生产涉及材料学、力学、光学等多学科专业理论，同时由于焊带属于精细化产品，对其表面结构的设计处理和各生产工艺环节的技术控制等都要求企业需要极其深厚的技术积累。随着光伏产业降本增效需求的加剧，对光伏焊带的技术要求将更为严苛，对光伏焊带产品的力学性能提升、电阻率降低、表面结构优化等方面提出了更多高难度的技术要求。对新进入的企业而言，由于没有经过多年资金、人才、研发和生产经验的投入累积，很难在短时间内建立一个完整的核心技术体系，因此对其具有较高的技术壁垒。

5、行业特征

（1）周期性

光伏焊带产业存在一定的周期性特征。由于光伏产业作为新兴产业，其发展依赖于大量建设资金投入和政府补贴政策。全球经济的景气性程度将影响到光伏产业的融资环境和政府的财税收入，进而影响到光伏产业的景气程度量，从而对光伏焊带市场的发展产生影响。

（2）区域性

光伏焊带产业具有明显的区域性发展特征。由于光伏焊带市场的发展同下游光伏组件产业紧密相关，为更好地满足下游光伏组件厂商的需求，光伏焊带产业多集中在光伏组件产业发达的区域，当前我国以江苏、浙江为代表的华东地区光伏组件产业发达，也成为我国光伏焊带产业发展较快的区域。

（3）季节性

光伏焊带产业不存在明显的季节性特征。近年来全球光伏产业蓬勃发展，欧美北美传统光伏市场不断复苏，中东、南美、东南亚等新兴市场不断扩大发展，我国光伏产业也持续保持稳定健康发展态势，全球光伏产业的繁荣使得整个光伏产业的季节性特征逐渐减弱，作为上游产业的光伏焊带市场的季节性特征不断弱化，不存在明显的季节性特征。

三、未来展望

(一)行业发展趋势

光伏焊带行业的技术发展水平和趋势同光伏产业的发展水平密切相关。经过多年的发展，我国光伏产业从无到有，已成为全球技术最领先和规模最大的国家，我国光伏焊带技术水平也随之发展。就光伏焊带这个细分领域而言，其技术发展水平不仅同工业自动化水平、行业研发投入情况等密切相关，还同上下游的技术水平密切相关。目前行业内技术方向主要专注于提升焊带的力学性能和降低焊带的电阻率以及通过优化焊带的表面结构、外观尺寸等来提升光伏焊带对组件降本增效的作用等。未来随着光伏产业平价、低价上网的发展，光伏组件厂商对焊带的产品技术性能、稳定性、低成本等方法的要求越来越严格，光伏焊带将朝着低应力、低电阻、高效率、低成本等方向发展。

(二)公司发展战略

公司从事太阳能光伏焊带的研发、生产和销售已超10年。光伏焊带是光伏组件的重要部分，近年来全球光伏产业得到了迅猛发展，推动了上游光伏焊带、组件产业的持续扩大。随着全球能源需求的不断增长和对光伏发电的投入力度的不断加大，将为光伏焊带市场的发展提供持续动力。

公司未来将继续立足于太阳能光伏行业，以领先的技术为基础，以光伏行业迅速发展为契机，大力开发新技术，扩大光伏焊带的生产能力，巩固现有客户，积极开拓新市场和新客户，提高产品市场份额。

(三)经营计划或目标

公司在保持原有产品稳定增长的基础上，加大产品创新的力度，进一步优化产品性能，开拓更广阔的市场。

(四)不确定性因素

1、国际经济环境影响光伏产业的发展

我国是光伏产业大国，光伏产品的销售遍及全球，近年来由于全球经济危机和各国贸易保护主义的影响，美国、欧洲、印度频繁对我国出口的光伏产品进行“双反”调查。全球复杂的经济环境冲击着我国光伏产业，对光伏焊带市场的发展亦产生一定的影响。

2、国家政策变动影响

光伏产业的发展与各国政府的支持力度存在紧密关系，各国政策环境的变动将影响到光伏焊带市场的发展。近年来我国出台各项政策支持光伏产业的快速发展，但若相关政策发生变化，将对我国光伏产业、光伏焊带市场的发展造成一定的影响。

四、风险因素

(一)持续到本年度的风险因素

1、客户集中度较高风险

报告期内，公司向晶科能源有限公司及其关联方销售实现的营业收入占公司营业收入的比重为44.20%，报告期内公司向前五大客户的销售收入合计占公司当期营业收入的比重为94.19%。公司客户较为集中主要是因为下游光伏组件行业集中度较高的特点所致，如果晶科能源等主要客户对公司产品的需求和政策发生重大变化，可能对公司经营业绩产生不利影响。

应对措施：公司将以较强的技术研发实力和较高的知名度为依托，选择实力雄厚信誉较高的客户开展长期战略合作，并不断加强产品质量的把控及服务的提升，在保证稳定客户的同时，加大新客户的开发力度以降低客户集中度较高的风险。

2、间接融资风险

截至报告期末，公司资产负债率为54.05%，公司自银行取得的短期间接融资余额达7,750.00万元，占公司流动资产余额的比例达8.60%。由于公司与下游客户支付结算周期一般为3-4个月，与上游供应商支付结算周期一般为预付款或当月结算，销售收入的增加将短期占用公司营运资金。若公司短期内营运资金不足，客户拖延回款，且不能从银行或银行外主体继续取得借款，有可能导致公司债务违约和可持续经营风险。

应对措施：公司将在保证原有业务规模的同时加强新业务的拓展，进一步增强盈利能力，不断提升营运资金管理效率，控制公司间接融资规模在相对合理的水平，以降低公司间接融资风险。

3、应收票据及应收账款余额较大不能及时收回的风险

公司客户主要是光伏组件厂商，行业集中度较高，客户规模普遍较大，对原材料采购的谈判能力较强，光伏焊带企业通常采用赊销的结算方式，应收账款回款周期较长。报告期末，公司应收票据及应收账款（含应收款项融资）账面价值为57,784.22万元，占总资产的比例为58.08%，占当期营业收入的比例为46.34%。随着公司经营规模的不断扩大，应收票据及应收账款余额可能仍保持较高水平。

虽然公司建立了客户信用综合评估体系，持续跟踪客户的信用变化情况，将发货量与客户信用挂钩，并按照既定的会计政策及估计对应收款项计提了相应的坏账准备，若公司主要客户未来财务状况或资信情况出现重大不利变化，将导致公司应收账款不能按期回收或无法收回，从而对公司经营业绩和生产运营产生较大不利影响。

应对措施：公司将密切关注下游客户的信用状况，对其进行动态信用风险管理，并将严格按照信用期开展销售业务，同时公司将不断加强对客户回款的催收力度，以保障公司应收款项的及时收回。

4、存货周转率下降的风险

报告期内，公司存货周转率为16.94，尽管公司存货周转率未出现下滑，但较快的存货周转率能够减少营运资金占用，降低资金占用成本，提高公司资金利用效率和盈利能力，若存货周转率出现下滑，将导致公司营运资金减少和盈利能力下滑的风险。

应对措施：公司将加强存货管理，在保障生产销售的前提下尽可能降低存货量以改善营运资金占用较大的情况。

5、原材料采购的风险

公司光伏焊带产品的原材料主要为铜材和锡材，公司成本变化主要受铜材和锡材采购价格变化的影响。报告期内，原材料价格波动较大，若未来铜材和锡材的价格出现大幅波动，公司未能采取有效措施应对，则可能会给公司生产经营带来不利影响，公司可能面临一定的原材料价格波动风险。另外，公司主要原材料的供应商较为集中，若供应商经营发生不利变化或产能受限，亦将影响公司原材料的及时供应。虽然公司不断通过技术创新和生产流程优化降低生产成本、扩大产能实现规模经济，并与主要原材料供应商保持良好的业务合作关系，但公司仍存在原材料价格大幅波动与供应商不利变化给生产经营带来不利影响的风险。

应对措施：公司采购部已安排专人实时关注大宗商品交易市场动态讯息，并结合实际生产计划、库存信息等综合因素，选择在相对较低价位采购原材料，尽可能降低因原材料价格波动带来的毛利空间降低的风险。

6、产业政策变动风险

由于目前公司主要下游应用领域光伏产业的发电成本与传统能源相比尚有一定差距，行业发展在短期内仍需依赖政府的政策支持，因此光伏行业受产业政策的影响较大。未来国家光伏产业的产业调整，可能对公司经营业绩产生一定的影响。

应对措施：公司将加强核心业务的管理，使其具有较高的行业标准，将产业政策变化对公司产生的影响最小化。

7、税收优惠的风险

公司于2021年11月30日通过高新技术企业资格复审，有效期三年（自2021年度至2023年度）。公司报告期内按15%的税率缴纳企业所得税，若未来国家有关研发费用加计扣除的政策发生变化，或者高新技术企业所得税税收优惠政策发生变化，或者高新技术企业资格有效期结束后公司未通过高新技术企业复审认定，使得公司享受的所得税税收优惠减少，将对公司未来经营业绩产生一定的不利影响。应对措施：一方面公司将不断扩大生产经营规模，提高盈利能力，减弱税收优惠变化风险对公司盈利的影响幅度；另一方面公司将继续加大研发投入做好研发立项规划，争取税收优惠政策的扶持。

8、技术风险

光伏焊带具有较长的使用周期，对延伸率、抗拉强度、电阻率等关键指标要求极高。光伏产业的迅猛发展推动着光伏行业技术的不断进步，也推动着电池连接技术、光伏焊带产品类型的发展及变革。随着下游客户对产品耐用性和质量稳定性的要求越来越高，光伏行业的技术进步带来的光伏焊带行业的技术发展及变革，使得符合行业未来发展趋势的新产品的研发需求日益增强。

光伏焊带的研发创新需要投入大量的人力、物力和财力，同时还要求企业紧盯市场需求的发展变化趋势不断调整研发计划。因此，如果未来公司无法在研发创新上持续投入，未能掌握市场的发展变化趋势，将难以保证公司在关键技术和研发水平上继续保持行业领先地位，从而削弱公司的市场竞争力。应对措施：公司将加大高质量人才的引进力度，通过制定重点项目目标推进管理办法的方式，持续开展技术更新换代的研发工作，并通过与客户建立研发合作关系、对传统产品进行优化升级、加强知识产权保护工作以及积极了解行业最新发展动态等方式，确保公司技术始终处于行业领先地位。

(二)报告期内新增的风险因素

不适用。