每日焦点！双汇发展2022年年度董事会经营评述

双汇发展（000895）2022年年度董事会经营评述内容如下：

一、报告期内公司所处行业情况

(资料图)

公司业务涉及肉类产业链的各个环节，覆盖饲料业、养殖业、屠宰业、肉类加工业、外贸业、调味品业、包装业、商业等，形成了主业突出、行业配套、上下游完善，具有明显协同优势的产业集群，打造了中国肉类行业知名品牌——“双汇”。

报告期内，公司主要从事生猪屠宰业及肉制品加工业，并持续完善产业布局，陆续加大对上游畜禽养殖业的投入，壮大公司生猪养殖业、扩张肉鸡产业，增强产业间的协同优势，实现肉类产业化、多元化发展，提高企业综合竞争力。目前行业状况及发展趋势如下：

1、猪肉依然为中国肉类消费的主要选择

根据国家统计局公布的数据，猪肉在中国居民的肉类消费结构中一直占据主导地位。2015年-2018年中国人均猪肉消费量呈增长趋势，2019年、2020年受非洲猪瘟的影响，国内生猪供应量大幅减少，猪肉价格大幅攀升，国内猪肉消费量有所下滑，2021年随着国内生猪供应量逐步恢复，国内人均猪肉消费量也随之大幅提升，且超过2018年国内人均猪肉消费水平。鉴于居民饮食习惯具有持续性，预计未来猪肉仍将是国内居民肉类消费的主要选择，随着我国肉类消费总量的持续提升，猪肉消费仍将具有较大的增长空间。

2、消费升级促进肉类产品深加工率提升

受传统饮食习惯影响，国内肉类消费以鲜肉为主，肉制品消费量占肉类整体消费比例不高，肉类产品深加工率低于美国、日本、欧洲等国。但是，随着人们生活节奏加快，以及安全、健康、营养、高端的肉类产品消费需求日益凸显，我国肉类产品结构正在持续进行调整：生鲜肉方面，冷鲜肉具有肉品新鲜、质嫩味美、营养价值高、安全卫生、便于冷藏运输的优点，并可进行精细化分割满足消费者的多种需求。随着消费升级，以及现代零售商、餐饮、电商渠道的拓展和冷链物流的发展，冷鲜肉逐渐成为消费主流。

肉制品方面，随着人们生活节奏加快，和对产品便利性、安全性等方面要求的提升，肉制品易保存、易加工、安全健康、风味多样等特性极大迎合消费者需求。未来随着社会消费持续升级，以及食品加工工艺的不断提升，肉类深加工产品将进一步向定制品、预制品和肉蛋奶菜粮相结合的熟制品转变，种类更加丰富多样，市场前景愈加广阔。

3、国内生猪屠宰行业集中度、规范化程度持续提升

目前，我国生猪屠宰行业集中度与发达国家相比处于较低水平。为控制非洲猪瘟蔓延，政府出台了一系列相关政策及举措，并且持续加大力度打击违规屠宰、淘汰不规范屠宰企业，提升屠宰行业整体规范水平，猪肉产业链向“集中屠宰、冷链运输、冰鲜上市”方向加快发展。长期来看，将有利于规模化、规范化及标准化水平较高的屠宰企业发展。

二、报告期内公司从事的主要业务

公司坚持“继续调整结构，突出五大产业，整合全球资源，创新发展上规模”的战略方针，围绕多元化、个性化、品质化的消费需求，不断加强新品研发，积极推动产品形态多元化、消费功能多元化、消费人群多元化和消费情景多元化，推动产品结构向肉蛋奶菜粮结合转变，向一碗饭、一桌菜转变，推动产品进家庭、上餐桌。目前，公司培育了以包装肉制品和生鲜产品为主的丰富的产品群：

包装肉制品由火腿肠类、火腿类、香肠类、酱卤熟食类、餐饮食材类、罐头类等品类组成，品种丰富、口味多样，满足众多消费场景需要。其中，王中王作为公司明星产品，畅销多年，深受消费者喜爱；辣吗？辣、火炫风、双汇筷厨、智趣多鳕鱼肠、轻享鸡肉肠、Smithfield品牌产品等公司近年推出的新产品，极大地迎合了消费升级的需求，表现出良好的增长潜力；双汇八大碗、家宴等中华菜肴产品，红油猪蹄、香熏烤鸡、酱卤牛肉等酱卤熟食产品，以及啵啵袋等方便速食产品，更加贴近家庭餐桌，让消费者享受到便捷、美味、丰富的中华美食。

生鲜产品以冷鲜肉为主，公司引进了世界一流技术水平的屠宰与冷分割生产线，采用冷却排酸、冷分割加工工艺，精细化分割满足消费者的多种需求，生产出的冷鲜肉肉品新鲜、质嫩味美、营养健康、安全卫生，通过全程冷链运输销往全国。

品牌运营情况

2022年，公司精心组织企业品牌宣传活动，聚焦主导产品、积极开展营销活动，推动品牌年轻化，提升品牌声量，重点开展了以下项目：

一、积极开展各类营销，助力公司产品推广

1、实施节日营销，空地合力刺激消费，促进节日旺销

一是发布新年微电影、明星及名厨视频，发起抖音全民任务、微博话题数字营销；二是开展“汇聚幸福”春节营销活动、“团圆味道”中秋营销活动，刺激消费、促进节日旺销。

2、加强综艺营销，圈粉年轻群体，促进产品和品牌年轻化

公司联合《向往的生活》《一起露营吧》《这就是街舞》《一起火锅吧》等主流综艺，大力推广丸子、筷厨、火炫风、虎皮鸡爪等重点新品，促进品牌年轻化。

3、创新明星营销，加大新媒体传播，精准推广主导产品

抓住年轻人群触媒喜好，在继续投放现有明星广告的基础上，进一步加大新媒体传播，创新发布黄磊＆筷厨《双汇美食课堂》宣传片、吴京＆王中王《伙伴》品牌片、万茜代言调味品“综艺式”广告片，积极推广主导产品调结构。

二、推行“透明工厂”，增强与消费者互动

公司在全国各工业基地开展“走进工厂看双汇”活动，同时通过视频号、抖音号等平台展示工厂现代化生产加工流程和冷鲜肉相关科普视频，让社会公众更深入、更全面、更真实地了解双汇。

三、积极履行社会责任，提升品牌美誉度

公司以保产保供大局为重 ，克服重重困难，加强上海、吉林等地区的肉类供应，积极履行企业主体责任，展现行业领军企业的责任和担当，提升品牌美誉度。

主要销售模式

公司已经构建了覆盖线上、线下的全渠道销售模式，其中：线上销售以天猫、京东等平台为主，开设品牌旗舰店进行“双汇”、“Smithfield”等系列产品的销售，线下以经销商代理为主进行销售。

公司生鲜产品主要通过特约店、商超、酒店餐饮、加工厂和农贸批发等渠道销售，包装肉制品主要通过AB商超、CD终端、农贸批发、餐饮等渠道销售。

经销模式

公司的经销模式分代理销售与直接销售。截至2022年末，公司共有经销商19,938家，对比年初净增加991家，增幅5.23%，其中：长江以南6,462家、对比年初增幅4.29%，长江以北13,476家，对比年初增幅5.69%。公司与经销商的货款结算方式主要是先款后货，对部分符合条件的客户给予一定的应收账款额度内的账期授信。

备注：本表中合计数据与分类数据的差额为因四舍五入原因而产生尾差，下同。

报告期内对前五大经销客户的销售收入为11.64亿元，占本集团营业收入的1.86%，截至2022年12月末公司对前五大经销商的应收账款余额为6.49万元。

按产品分类的营业收入、营业成本、毛利率及同比变动情况见“管理层讨论与分析”中“主营业务分析”。

线上直销销售

目前公司的线上直销业务由子公司双汇电子商务有限公司运作，在天猫、京东、淘宝、拼多多、抖音等电商平台开设店铺21家，另运作阿里零售通、京东新通路、美团买菜、淘菜菜、朴朴超市等平台的入仓业务，主要销售包装肉制品、熟食、生鲜产品、调味料等产品。

主要生产模式

本集团主要业务为屠宰及肉类加工，主要产品为生鲜产品及包装肉制品，本集团在全国18个省（市）建有30多个现代化肉类加工基地和配套产业，拥有年加工肉制品200多万吨、单班年屠宰生猪2,500多万头的生产产能。本集团产品以自产为主，同时为适应肉制品结构调整、新品开发推广的发展需要，对部分新产品采用委托加工的方式进行生产。

本集团的生鲜产品和包装肉制品均采用“以销定产”的模式进行生产。生鲜产品根据市场客户订单预报量确定生猪需求量 ，采购部门按生猪需求量组织采购，各屠宰厂按照客户订单量组织生产、运输；包装肉制品根据销售计划和各肉制品工厂的产能，将需求产品的品种、规格分解下达至对应工厂，各工厂根据要求制定计划，安排组织生产、运输。

三、核心竞争力分析

公司自成立以来，坚持改革求突破、创新谋发展、竞争树品牌，确立了“实业为本，专注肉食，做中国最大、世界领先的肉类服务商”的发展目标，通过聚焦主业、务实发展，企业实力得以不断壮大，从漯河走向全国、从全国走向世界，建立了覆盖饲料业、养殖业、屠宰业、肉类加工业、外贸业、调味品业、包装业、商业等上下游完善、协同优势强大的产业集群，形成了以下核心竞争优势：

1、品牌和规模优势

公司坚持以屠宰业和肉类加工业为核心，向上游发展饲料业和养殖业，向下游发展包装业、商业，配套发展外贸业、调味品业等，形成了主业突出、行业配套的产业群，具有突出的集群效益和协同优势。2022年，公司入选“BrandZ最具价值中国品牌100强”“中国品牌价值500强”“财富中国500强”，荣获“神农中华农业科技进步一等奖”“河南省杰出民营企业”等多项荣誉，公司肉类品牌“双汇”为中国肉类行业最具影响力的品牌之一，品牌价值连续多年领跑行业，在广大经销商和消费者中形成了良好的口碑。

2、布局和网络优势

公司在全国18个省（市）建有30多家现代化肉类加工基地和配套产业，主要生产经营区域包括河南、上海、山东、四川、江苏、河北、广东、黑龙江、辽宁、江西、广西、湖北、安徽、云南、陕西等地，这些区域为我国屠宰及肉类加工行业的重要地域，生猪资源丰富，肉类消费潜力巨大。

公司高度重视渠道开拓和网络建设，拥有遍布全国的一百多万个销售网点，产品在绝大部分省份基本可以实现朝发夕至。同时公司与控股股东罗特克斯形成强大的国际采购优势，具有良好的国际采购协同效应，能有效利用全球资源，提高企业竞争力。

3、设备和品控优势

公司先后从欧美等发达国家引入先进的技术设备，建设现代化加工基地，推动工艺技术和装备不断升级，始终保持行业领先优势。公司通过率先在肉类行业引入ISO9001、HACCP和ISO14001等管理体系，建立了科学完善的食品质量及安全管控体系，实施全程信息化的供应链管理和食品安全控制，有效追溯产品质量信息，确保产品质量和食品安全。

4、技术和创新优势

公司拥有国家级的技术中心、国家认可实验室和博士后流动站，技术研究、产品开发和创新能力居行业前列。公司持续在产品的创新研发领域进行投入，目前已开发了适应全国性市场及地方特色市场的火腿肠、火腿、香肠、罐头、酱卤熟食、餐饮食材、生鲜产品等1000多个产品。强大的综合研发能力确保公司在生产加工技术和新产品开发方面始终处于领先地位，保持了企业强大的活力和竞争优势。

5、人才和管理优势

公司管理层基本上是长期从事屠宰和肉制品加工行业的专家，对肉类行业有着深入的理解和认识，具备丰富的企业管理经验和长远的发展思路。

公司围绕做强主业、做大辅业，不断引进国际先进的管理体系。实行事业部制管理，提高专业化运作水平。公司利用信息化进行流程再造，实现了订单采购、订单生产、订单销售，不断提升自动化、信息化、智能化水平。

四、主营业务分析

1、概述

2022年，国内外宏观形势更加错综复杂，全球经济低增长、高通胀、不确定性风险大幅增加，中国经济仍有下行压力，国内猪价波动较大，中外猪肉价差大幅收窄，肉类行业竞争加剧，面对复杂多变的市场形势，公司在董事会的正确领导下，保持战略定力，精心谋划部署，实施管理升级，坚持结构调整、创新发展、做大规模，公司总体保持稳健经营。

2022年，主要受中外价差收窄、进口肉业务规模下降影响，公司肉类产品总外销量315万吨，同比下降4.5%；受销量下降及猪肉价格下降影响，本期实现营业总收入627亿元，同比下降6.1%；同时，公司积极调整产品结构，有效落实两调一控，较好把控市场行情，科学运作冻品业务，本期实现归属于上市公司股东的净利润56.2亿元，同比上升15.5%。

五、公司未来发展的展望

（一）公司发展机遇

一是国家稳经济促增长政策，有利于促进消费需求。国内经济复苏的大方向基本确定，一系列稳经济、促增长的政策陆续推出，有望刺激消费加快恢复。

二是行业发展趋于集中化，有利于规模企业发展壮大。近年来，国家持续加大对养殖、屠宰、运输环节的规范治理，监管力度不断加强，落后产能加速淘汰，行业整合持续提速，优势品牌企业在行业的整合发展中，凭借自身的优势将面临更多的发展机遇。

三是居民消费品质持续提升，有利于品牌企业发挥优势。近年来，我国居民消费品质持续提升，居民饮食越来越注重品质、健康和营养，消费者的安全意识和品牌意识也在不断增强，品牌企业可充分发挥自身技术优势、品控优势、产品优势和品牌优势，在市场竞争中保持领先。

四是公司产业布局进一步完善，有利于协同发展壮大企业实力。公司产业布局覆盖肉类产业上下游，形成了具有强大协同优势的肉类产业集群。公司新建的养猪业和禽产业项目陆续投产，产业链进一步完善，进一步向肉类产业化、多元化发展，有利于公司提升综合竞争力，持续壮大企业实力。

（二）企业发展战略

1、在产业选择上，公司将继续深耕肉类主业，加快完善产业链，发展养猪业和禽产业，壮大屠宰业和肉制品加工业，整合全球资源发展外贸业，通过各产业协同发展，进一步增强企业综合竞争力，构建产业化、多元化、国际化的双汇肉类产业格局。

2、在区域发展上，公司将围绕六大区域发展战略，持续完善全国产业布局，深度开发市场，加强销售渠道拓展和市场网络扩张，进一步完善就地养殖、就地生产、就地销售及全国大流通销售的格局。

3、在经营战略上，公司将坚持“继续调整结构，突出五大产业，整合全球资源，创新发展上规模”的战略方针，抓住行业发展机遇，继续推新品调结构，加强拓新渠上规模，发挥企业优势，升级管理促经营。

4、在品牌建设上，公司将继续强化品牌建设和传播，以产品为依托，创新营销策略，加强新媒体宣传力度，继续做大做强“双汇”品牌，保持品牌活力，促进品牌年轻化，持续提升品牌竞争力和影响力。

5、肉制品坚持两调一控，促转型上规模。肉制品业将继续坚持“两调一控”方针，推新品调结构，控成本稳价格，加快向肉蛋奶菜粮结合转变、向一碗饭、一桌菜转变，落实“进家庭、上餐桌”战略；拓新渠扩网络，深化渠道运作，加密网点布局，加强终端管控，提升运作水平，推动规模提升。

6、生鲜品做好六个结合，提盈利上规模。生鲜品业将加强行情研判，创新采购模式，增强采购优势，控制采购成本；把握行情节奏，加强产品组合销售，保障产品盈利水平；拓展销售渠道，扩大市场网络，升级网点管理，积极参与市场竞争，实现产销规模提升。

（三）新年度经营计划

2023年，公司经营团队将围绕“继续调整结构，突出五大产业，整合全球资源，创新发展上规模”的战略方针，团结一致、坚定信心，升级管理、提质增效，争取实现经营指标增长。

（四）资金需求及使用计划

2023年，公司将通过新建项目、续建项目、技术改造项目、单台设备投资等方面的积极推进，完善公司产业链，升级工业自动化，增强公司产业协同优势和工业技术优势。预计全年完成投资并支出项目建设资金39亿元。以上资金需求主要通过公司自有资金及募集资金加以解决。

（五）风险因素和对策

2023年，公司可能面临的挑战和风险：

一是市场风险。肉类行业整体向工业化、产业化、规模化发展，市场竞争格局加速变化，市场竞争更加激烈，公司需要抓住行业发展机遇，扩张业务规模，避免在未来的市场竞争中处于不利地位。

二是原材料供应及价格波动风险。公司生产所需的主要原材料受生长周期、存栏量、市场供求等多因素的影响存在一定波动性，继而影响公司经营业绩，如果生猪等肉类价格大幅上涨，将可能对公司生产经营成本产生压力。

三是产品质量和食品安全风险。肉类产品的卫生质量控制是从饲料供给、畜禽养殖、屠宰加工、精深加工、产品运输直到消费者餐桌的链式过程，每一个环节都需加强控制，严防可能发生的卫生质量问题，一旦出现食品安全问题，将会对公司的声誉和经营产生影响。公司已经建立覆盖供、产、运、销的质量安全控制体系及标准，配备充足的人员、资金、物资等资源，确保质量安全管理体系的有效运行和持续改进，切实有效地保证产品质量，不断提高食品安全管控能力。

四是消费转型风险。社会消费不断升级，新型消费不断涌现，年轻消费群体的多元化、品质化、个性化消费需求，给公司产品研发和结构调整提出更高的要求。

五是社会成本上升风险。随着人口红利逐步减弱，人工成本不断上升，以及食品安全、环境保护等方面的标准不断提高，都将影响企业的经营成本。

针对上述挑战和风险，公司在2023年重点抓好以下几项工作：

1、做好养猪业和禽产业经营，协同发展壮大企业实力

2023年，公司养猪业和禽产业将加强人才引进，加快技术提升，通过扁平化、专业化、信息化管理，持续提升养殖业经营质量，充分发挥养猪业、禽产业与屠宰业、肉制品业的协同优势，促进公司产业化、多元化发展，提升综合竞争力，壮大企业实力。

2、生鲜品做好“六个结合”，创新管理上规模

2023年，公司生鲜品业将继续加强行情研判，创新采购方式，增强采购优势；围绕“六个结合”的产品策略，扩产上量、降低成本，提高产品竞争力；拓展市场网络，下沉渠道运作，积极参与竞争，实现规模增长。

3、肉制品坚持“两调一控”，提盈利扩规模

2023年，公司肉制品业将继续坚持“两调一控”的经营方针，稳价格控成本，推新品调结构，保障盈利水平；加快推进中式产品工业化，继续向食品深加工方向转变，落实企业“进家庭、上餐桌”战略，实现产销规模突破。

4、加快预制菜业务发展，新业务实现新增量

2023年，公司将继续发挥技术研发优势，围绕“八大菜系+豫菜”，对接不同区域消费需求，加强预制菜产品研发，完善多元化产品矩阵，提升预制菜产品竞争力；加快完善预制菜产能布局，加强市场开发和渠道开拓，扩大产销规模，助力企业调结构上规模。

5、构建高质量市场网络，夯实基础提升规模

2023年，公司将进一步通过数字化技术的运用，加强构建高质量市场网络。肉制品充分运用“云商系统”，升级终端服务，提高运作水平，增加网点数量，支持规模突破；生鲜品持续升级“智店系统”，运用数字化技术支持终端专业化运作，加密高质量网点布局，助推产销规模提升。

6、加快数字化建设，推动产业升级促经营

2023年，公司要加快信息化建设，持续升级工业自动化、信息化和智能化水平；深化大数据技术运用，全方位升级管理、提质增效，建设数字双汇、智能双汇，实现高质量生产、高效益运行。

7、创新营销策略，提升品牌影响力

2023年，公司将继续坚持精准营销、高效营销、创新营销，加强专业化市场调研，科学指引新品孵化，不断提升产品力；聚焦主导产品，创新营销策划，通过明星营销、主题营销、节日营销等组合式宣传，持续提升品牌力，助推市场动销上规模。

8、打造精英团队，赋能企业高质量发展

2023年，公司将继续坚持良好的选人、用人机制，一方面加强外部高学历、高素质专业人才的引进任用，另一方面做好内部精干人才的培育选拔，确保人才引进来、留得住、能发展、出业绩，搭建人才梯队，打造精英团队，为企业可持续、高质量发展提供人才保障。

9、夯实安全根基，保障企业可持续发展

2023年，公司将继续加强标准化管理，坚持依法合规运作，确保企业经营安全；进一步提升质量管控水平，确保企业食品安全；落实各项内控要求，持续提升治理水平，保障企业可持续发展。